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说好的不解析政策了，但来了之后，又心痒痒。
可以不解读政策本身，但可以聊聊地产这个行业的后续变化。
从房住不炒定调开始，到生育率问题成为核心国策，地产之后就陷入了资金链危机。
救与不救，一度分歧很大。
带来的结果是什么呢？
就是地方城投公司接过了民营房地产的职责，从地方政府手里买来了地。
但因为城投公司并不擅长做房地产开发，拿了也是屯着不开发。
开发了必亏本，不开发只是要付拿地资金的利息而已。
本质上只是地方政府的左手倒右手而已。
当这种行为成为全国普遍现象后。
针对地方城投骚操作的精准刹车，就来了。
假设不刹车，那最后必然有一天城投公司付不起利息，那才是真的危险。
难道要央行去给地方擦屁股？不可能，绝对不可能！
所以金融16条，与其说救地产，不如说给城投公司卸杠杆，为短期内的一些地方小聪明动作纠偏。
那房地产行业有救了？
不不，如果你信这个，就错了。
股市的走势，和行业的兴衰，可以是两码事。
未来的房地产行业，就是个打工仔，和富士康的代工地位差不多。
在产业链里面给城投公司打工，赚取微薄的利润。
未来房地产行业的利润天花板已经牢牢盯死，可以允许少量赚钱，但不能倒。
以上大背景读懂了，你再去看金融16条，就能发现未来房地产行业的职责所在了。
这里对地产行业本身不做更多解读了，留给大家自己思考。
16条提出了很多创新的金融产品。
这个可能会成为股市里面的一些新热点。
比如房地产信托业务，这是让信托公司在存量市场里面找机会，利好金融业务主业的公司。
比如商业银行的专项借款配套融资，这也是一种新工具，保交楼用的。
会成为专项借款+配套融资支持，利好业务更加灵活的城商行，能好好抓住这个机会，就能跑赢同行。
看到没，看似扶持房地产行业的，其实好处全落在了信托，银行等支持的部门，而且是用新产品来过渡。
只要是新产品，就会有资金资本来尝试。
其实思路和股市中玩新不玩旧是一样的。
金融16条，在关闭了房地产一扇门后，开了很多窗。
就看各路相关的金融行业老总们，能不能开窍，抓住这种存量经济下的崛起机会。
希望本文不会被和谐，毕竟解读房地产行业本身也是容易引起争议的事情。
最后我想说的是，地产大票适合大机构做均衡配置，不适合散户玩。
如果小散要找弹性，那么应该考虑地产国资委下属的地产平台公司，市值不要大，几十到百亿最好。
毕竟地方城投公司与他们有千丝万缕的联系，金融16条最后受益的，还是国资委的亲儿子们，毕竟他们才是消化地方民营企业楼盘的核心力量！ |
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发表于 2022-12-11 23:24:51
